Beispielportfolio für Rentner
Dieses Beispiel eignet sich für Rentner oder für Arbeitnehmer, die dem Ende ihrer aktiven beruflichen Tätigkeit entgegensehen.
Es unterstellt zudem ein Anlagevolumen von größer als 300.000 €.
Für (angehende) Rentner liegt es nahe, neben den nach wie vor gültigen Diversifikationsprinzipien, auf erhöhte Ausschüttung und gleichzeitig auf eine etwas konservativere Ausrichtung zu achten. Dies heißt allerdings nicht, dass man auf offensive Papiere ganz verzichten sollte, denn letztere sollen weiterhin eine erhöhte Rendite bereitstellen.
In diesem Beispiel haben wir:
- 80% Aktien-ETFs, wenngleich mit defensiverer Ausrichtung, zu je 1/6 gleichverteilt auf die 6 Posten
- 10% Anleihen-ETF
- 10% Gold-ETC
Ein Sparplan kommt wohl eher nicht in Betracht.
Ausschüttungen sollen zu laufenden Einnahmen führen, die Alters- und Betriebsrenten ergänzen, ohne dass ein Entsparen durch Wertpapierverkäufe stattfindet. In diesem Beispiel wären das ungefähr 6.000 € pro Jahr (nach Steuern ca. 4.800 €) oder durchschnittlich 500 € (nach Steuern ca. 400 €) pro Monat.
Entsparen
Bei guter Situation an den Aktienmärkten würde man in den Aktien-ETFs entsparen und jeweils von dem/den Posten entnehmen, der/die den höchsten Wert haben. So entsteht ein automatisches Rebalancing.
Im Übrigen gibt es die 4%-Regel, die aussagt, dass in der Vergangenheit Aktienportfolios noch nie einen realen Werteverzehr erlitten haben, sprich Substanz erhalten würden, wenn der Anleger inkl. seiner Ausschüttungen nicht mehr als 4% pro Jahr entnommen hat.
Anleihen/Gold bleiben in Reserve für Zeiten, an denen die Aktienmärkte sehr schlecht dastehen. Bestände werden wieder aufgefüllt, wenn das Aktienportfolio wieder auf Höchstständen angekommen ist.
Beispielportfolio
Hier gebe ich Hinweise zu konkreten Produkten, die für Privatanleger in Frage kommen. Diese sind nur als Beispiele gedacht, sind ausschüttend, verwenden physische Replikation (im Gegensatz zu swap-basierten synthetischen), achten auf die Kosten und auf die Größe der Handelsvolumen auf Xetra und vermeiden Spezial-Zusätze.
Alternativen finden sich reichlich in Online-Portalen, z.B. https://www.justetf.com/de/. Ich empfehle dem Anleger, sich hier im Detail zu informieren.
| ISIN | Name/Titel | Ausschüttung | Dynamik | Länder | Sektor |
|---|---|---|---|---|---|
| DE000A0F5UH1 | iShares STOXX Global Select Dividend 100 UCITS ETF | 4,05% | defensiv | Global | Dividenden |
| IE00B1FZS350 | iShares Developed Markets Property Yield ETF | 3,31% | defensiv | Global | Immobilien |
| IE00B3XXRP09 | Vanguard S&P 500 UCITS ETF / A | 1,80% | ausgewogen | USA | allgemein |
| IE00B6YX5D40 | SPDR S&P US Dividend Aristocrats UCITS ETF | 1,92% | ausgewogen | USA | Dividenden |
| IE00B9KNR336 | SPDR S&P Pan Asia Dividend Aristocrats UCITS ETF | 2,67% | ausgewogen | Asien breit | ohne Fokus |
| IE00B0M63730 | iShares MSCI AC Far East ex-Japan UCITS ETF | 1,73% | offensiv | Asien Fernost | ohne Fokus |
| DE000A0Q4R36 | iShares STOXX Europe 600 Health Care UCITS ETF | 1,89% | defensiv | Europa | Gesundheit |
| LU1033693638 | ComStage MDAX UCITS ETF | 1,67% | offensiv | Deutschland | Mittelstand |
| IE00B3F81409 | iShares Core Global Aggregate Bond UCITS ETF | 1,51% | defensiv | Global | Anleihe |
| DE000A0S9GB0 | Xetra-Gold ETC | defensiv | Global | Rohstoffe | |
| Portfolio-Ausschüttung: | 2,28 % |
Daten vom 1.1.2020
Investieren in Gold
Zu diesem Thema gibt es einen weiteren Artikel auf meiner Home-Page. Diesen gerne hier zusätzlich lesen.
Das oben dargestellte Papier ist ein sogenannter ETC (Exchange-Traded-Commodity). Ebenso wie ein ETF sind ETCs in Ihrem Bankdepot sehr bequem zu kaufen, zu verkaufen und zu verwahren. Rechtlich jedoch gibt es einen großen Unterschied: während ETF zur Klasse der Offenen Investmentvermögen gehören, bei denen die Posten beim Fondsanbieter Sondereigentum des Privatanlegers sind, sind ETCs Zertifikate, also Schuldverschreibungen des Emittenten beim Privatanleger. ETCs unterliegen, wie damals die Lehmann-Zertifikate, dem Insolvenzrisiko des Emittenten. Alternativen zu ETC-Investments finden sich in meinem o.g. Artikel „Investieren in Gold“.